今年(nián)AI波澜(lán)壮(zhuàng)阔的大行(xíng)情(qíng)之下，引发(fā)了(le)全(quán)行(xíng)业所有(yǒu)基金经理关注，而公募基金(jīn)2023年一季报揭开了基金经理的观点和真实持(chí)仓(cāng)。

　　一(yī)季(jì)报显示，蔡嵩松所管理的诺安积极回报基金，一季度主要投资在人工智能(néng)、算法、应用(yòng)、算(suàn)力端等(děng)领域，因抓住了(le)市场机遇(yù)实现了超62％的(de)收益，成为今(jīn)年(nián)以来业绩(jì)最领先的主动权(quán)益基金。同时，较(jiào)好(hǎo)的业绩(jì)也(yě)让这(zhè)只冠军(jūn)基金一季度规(guī)模暴增超900％。

　　不仅蔡嵩松，AI板(bǎn)块在一季度也吸引了(le)多位明星(xīng)基金经理(lǐ)的关注目光。

　　兴证全球(qiú)谢治(zhì)宇就在(zài)一季报表示，一季度在人工智能(néng)相关(guān)产业链(liàn)进行挖(wā)掘，对有长期竞(jìng)争力、应(yīng)用(yòng)空间广阔的(de)硬件和(hé)软件公司进行精选和布局。

　　蔡嵩松：积极拥抱人工智(zhì)能(néng)

　　开年(nián)以来，计(jì)算机行业在人(rén)工智能板(bǎn)块的带动下，走出了波(bō)澜壮阔(kuò)的行情。因抓住市(shì)场机遇(yù)，业绩一路领跑，诺安基金(jīn)蔡嵩松的知(zhī)名度更上一层楼。

　　他在(zài)一季度积极拥(yōng)抱AI，所管理的诺安(ān)积极回报成(chéng)为2023年表现最强的主动权益基金(jīn)，最新观点备受市(shì)场关注。

　　蔡嵩松写道：随着chatgpt的问世，人工智能出现了突飞猛进的(de)发展，将影响几乎(hū)我们所有(yǒu)的行业，或将成为未(wèi)来最强(qiáng)的产业趋势。

　　他还提到，海外引领，从算法大(dà)模型持续(xù)迭代，到各种应用(yòng)接入AI，再到算力芯片的突飞(fēi)猛进，产业进(jìn)展迅速。国内厂商也(yě)纷纷开展结(jié)合(hé)自身业(yè)务的人(rén)工智能领域(yù)的研究，在股价飞涨的背后(hòu)，是相关公司在产少儿频道主持人都有谁啊，少儿频道主持人叫什么名字业端的积极布(bù)局，人(rén)工智能浪潮不可逆。

　　他(tā)也直言，诺安积极回报基(jī)金一(yī)季度主要投资(zī)在(zài)人工智能(néng)领域，算法、应(yīng)用、算力(lì)端都有相(xiāng)应布局。

　　从诺(nuò)安积极回报(bào)的持仓(cāng)看，前十大(dà)重仓股进(jìn)行(xíng)了较大幅度(dù)的调整(zhěng)。相较去年底(dǐ)，除了中微(wēi)公司、沪硅产业仍出现在其前十大重仓股之列外，其他重仓股全部换，新(xīn)进了(le)长川科技(jì)、华海清科、盛美上海、拓荆科技(jì)、韦尔股份、浪潮信(xìn)息、中芯国际、江(jiāng)波龙。

　　其重仓股不(bù)少在2023年表(biǎo)现神(shén)勇，如(rú)诺安积极回报的头号重(zhòng)仓股中微(wēi)公司(sī)，截至4月21日，今年以来涨(zhǎng)幅达到87.74％。浪潮信息(xī)更是年(nián)内拥有超(chāo)100％的(de)涨幅，而华海清(qīng)科、拓荆科技、江波龙等(děng)年(nián)内(nèi)涨幅(fú)也(yě)超60％，这些表(biǎo)现较好的重仓股推动基金净值大涨。

　　从股票仓位来看，诺安积极回报并(bìng)没(méi)有保(bǎo)持去年底的高仓位，一季(jì)度末仓位仅(jǐn)84.29％，处于中性水平。去年三、四(sì)季度基本(běn)保持在90％以上(shàng)的仓位水平(píng)，去年三季末、四(sì)季末分别为92.23％、92.4％。在(zài)2022年(nián)二(èr)季末，股票仓位一度低至0.12％的水(shuǐ)平。

　　不过，蔡嵩松管理的另外一只基金诺安成长并没有太大(dà)变化，前十大重仓(cāng)股相较去年底变化(huà)很小，仍重点(diǎn)布局(jú)卓(zhuó)胜(shèng)微(wēi)、中微公司、圣邦股份(fèn)、北方华创等(děng)。

　　蔡(cài)嵩松(sōng)在诺安成长的(de)一季报(bào)中写道，主要布局芯片板块(kuài)，在(zài)当前的市场位置(zhì)，迎接(jiē)即将(jiāng)到来的科技大行情。

　　他还(hái)谈(tán)及芯片(piàn)板(bǎn)块的(de)两(liǎng)大细分领域，在(zài)一季度(dù)都到了临近(jìn)拐点的阶段(duàn)。

　　首先是芯(xīn)片设计板块，从2021年四季度(dù)开(kāi)启的芯片产业下行周期，随着疫(yì)情(qíng)落下帷(wéi)幕，在(zài)今(jīn)年(nián)一季度拐(guǎi)点将至(zhì)。产业端一季(jì)度(dù)库存水平接(jiē)近正常，各厂商二(èr)季(jì)度毛(máo)利(lì)率水(shuǐ)平见(jiàn)底。伴随着疫后经(jīng)济恢复，未来(lái)需求(qiú)端将对设(shè)计板块持续拉动。

　　同时(shí)我们应该觉(jué)察到，随(suí)着chatgpt的问世，人工(gōng)智能(néng)出现(xiàn)了突飞猛进(jìn)的发展，将影(yǐng)响几乎我们(men)所有的行(xíng)业，或将成为(wèi)未来最强的产(chǎn)业(yè)趋势(shì)。海外(wài)引领，从算(suàn)法大模(mó)型持续迭代，到各(gè)种应(yīng)用接入(rù)AI，再到算力芯片的突飞猛进，产(chǎn)业进展迅速(sù)。而算力几(jǐ)何级的增长(zhǎng)和边缘(yuán)侧硬件的拉动(dòng)，都是(shì)未来(lái)芯片需(xū)求的重要(yào)增长。新需求将让芯片周(zhōu)期拐(guǎi)点提前到来。

　　另(lìng)外一(yī)个(gè)重要板块是芯(xīn)片设备(bèi)材料EDA，美国对中国半导(dǎo)体的制(zhì)裁(cái)已(yǐ)经到了穷途(tú)末路的地步，暨2022年(nián)10月(yuè)7日美国半导体出口新(xīn)法案对我国晶圆厂极限(xiàn)施压之(zhī)后(hòu)，进(jìn)一步(bù)的制(zhì)裁已经乏(fá)善可陈。国内晶圆(yuán)代工厂一方面(miàn)加速扩产成熟制(zhì)程，另(lìng)一(yī)方面在国(guó)内设(shè)备厂商的配合下，继续研发攻克先进制程(chéng)。虽(suī)然美(měi)国的制裁对我国先(xiān)进(jìn)制(zhì)程的扩(kuò)产造成了一定(dìng)的影响少儿频道主持人都有谁啊，少儿频道主持人叫什么名字，但是另外一个(gè)角度看(kàn)，芯(xīn)片设备(bèi)的国(guó)产化率却取得了突飞(fēi)猛进(jìn)的增(zēng)长(zhǎng)。在全球晶圆扩产处(chù)于下行周期的(de)大背景下，国产替代进(jìn)程加(jiā)速对设备材料(liào)EDA板(bǎn)块(kuài)的拉(lā)动，很可能会超预期。

　　冠军基金规模“一口气”增长(zhǎng)913.85％

　　受(shòu)益于业绩一路领跑(pǎo)，冠军基金的规模也出现迅猛增(zēng)长(zhǎng)。

　　数据显示(shì)，截至4月21日，蔡(cài)嵩(sōng)松管(guǎn)理的诺安积极回(huí)报A以62.04％的收益，成为2023年以来业绩(jì)最强的(de)主动权益(yì)基金。这一业绩还(hái)是受(shòu)到(dào)4月(yuè)21日AI、半导体(tǐ)等(děng)领域大跌影响(xiǎng)，若截至4月(yuè)20日，该基金业绩超(chāo)过(guò)72％，一路涨势如虹(hóng)。

　　较好的(de)业(yè)绩也让(ràng)这只(zhǐ)冠(guān)军基(jī)金一季(jì)度(dù)规模(mó)暴(bào)增超900％。数据显(xiǎn)示，诺安积(jī)极回报去年底的规模仅0.7亿(yì)元，而一(yī)季度末规模已(yǐ)达到7.11亿(yì)元(yuán)，增幅为913.85％。相(xiāng)较其2023年(nián)一季度的净值涨幅，这一(yī)规模暴涨更(gèng)多来自于投(tóu)资者申(shēn)购。相关蔡嵩松以及诺安积极回报(bào)基金的话题也屡见报(bào)端(duān)，成为基民热(rè)议的(de)话题。

　　同样，受益于净值大涨以及投资者申购，蔡嵩松管理(lǐ)的5只基金在一季度规模(mó)均(jūn)出(chū)现(xiàn)上涨，除了诺安积极回报之外，2023年业绩(jì)超40％的(de)诺安优(yōu)化配置同样规模暴(bào)增，从(cóng)去年底的0.77亿元(yuán)增加(jiā)到1.48亿元，幅度达到91.58％。

　　蔡嵩松所管理(lǐ)基金的(de)总规模也从(cóng)去年底的293.25亿元增长到一季度(dù)末的331.33亿元，幅度为12.95％，成(chéng)为一(yī)季(jì)度末“300亿基(jī)金经理俱(jù)乐部(bù)”中的一员。

　　谢(xiè)治宇(yǔ)：对(duì)人工智能相关(guān)产业链进行(xíng)挖掘

　　作为兴证(zhèng)全(quán)球(qiú)基(jī)金分管投研(yán)的(de)副(fù)总，市场(chǎng)上管理规模超(chāo)过700亿的基金经理(lǐ)，谢治宇一季度(dù)调(diào)仓换股方向也(yě)受(shòu)到市场关注。

　　从最新一(yī)季报披(pī)露情况看，谢治(zhì)宇(yǔ)主(zhǔ)要加仓半(bàn)导体及光模块相关板块，他也(yě)坦(tǎn)言(yán)在一(yī)季度主(zhǔ)要对对(duì)人工智能(néng)相关产业链进行(xíng)了挖掘(jué)。

　　他(tā)管理的兴全(quán)合润基金一季度新进(jìn)了海康威视、澜起科技(jì)、中际旭(xù)创、晶(jīng)晨股份四只个股，几乎全部是(shì)与AI、半(bàn)导体(tǐ)、光模块(kuài)方向相关。

　　其中，安防龙头——海康威视在2022年已将AI技术应用于设备检测、产品盘点(diǎn)、安检(jiǎn)等多类产(chǎn)品。在4月15日发布的《投(tóu)资者关系活动(dòng)记录表》中，海康威视表示(shì)，AI技术对海康威视的营(yíng)收增长起了很大(dà)的作用。

　　澜起科技主(zhǔ)营(yíng)业务是为云计算和人工智能领域(yù)提提(tí)供以芯片为(wèi)基础的解决方案，目(mù)前主要产品包括(kuò)内(nèi)存接口(kǒu)等。晶晨股(gǔ)份也是全球(qiú)布局、国内领先的(de)无晶圆半导体(tǐ)系(xì)统设计(jì)厂商。

　　作为数据中(zhōng)心光模块供应商。截止4月21日，中际(jì)旭创今年以来暴涨(zhǎng)189.27％，谢治宇也在积(jī)极加仓，仅一个季度的时间就狂买8个(gè)多亿，直接买进第(dì)七(qī)大(dà)重仓股(gǔ)。

　　而包括立讯精密、鹏鼎控股、芒果超(chāo)媒、普洛药业在内(nèi)的四只个股在一季度(dù)退出兴全(quán)合润(rùn)前十大重仓股(gǔ)。

　　除了(le)兴全(quán)合润，谢(xiè)治宇管理(lǐ)的另外一(yī)只可(kě)投港股(gǔ)的兴全(quán)合宜基金在一季度除了(le)加(jiā)仓半导体(tǐ)等板块之外(wài)，互联网板块中的腾讯控股也(yě)是其主要加(jiā)仓方向。

　　谢治宇在一(yī)季(jì)报(bào)中表示，随着各种风险(xiǎn)因素(sù)减弱，一季度A股市(shì)场上证指数上涨(zhǎng)5.94％，创业板指上(shàng)涨2.25％，恒(héng)生指数上涨3.13％。港股电讯、能(néng)源板块指数上涨较多，A股板(bǎn)块分化(huà)更明显。

　　随着chatGPT取得了突破性的进展，由AI芯(xīn)片、服务器、光模块等(děng)子版块(kuài)带(dài)动(dòng)的人工智(zhì)能、中字头(tóu)的“中特估”、半导体等板块涨幅较大，在GPT应用端中游戏(xì)、影视等板块也实现较大(dà)幅(fú)度(dù)上涨(zhǎng)。

　　基金(jīn)报(bào)告(gào)期(qī)内维持了较高(gāo)仓(cāng)位，对人工智(zhì)能(néng)相关产业链进行挖(wā)掘，对有长(zhǎng)期竞争力、应用(yòng)空间(jiān)广阔(kuò)的硬(yìng)件和软件(jiàn)公(gōng)司进行精(jīng)选和(hé)布局。未来(lái)仍将坚持挖掘公司长期成长价值，不断寻找具有良好投资性价比的(de)优秀公司。

　　朱红(hóng)欲(yù)：增持了计算(suàn)机、大(dà)众(zhòng)消费品

　　2022年4月(yuè)13日成立，招(zhāo)商(shāng)核心竞争(zhēng)力在当(dāng)年弱市(shì)环境下斩获超47％的收(shōu)益，让招(zhāo)商基金朱红裕成为市(shì)场备受关注的(de)基金经(jīng)理。

　　招(zhāo)商核心(xīn)竞争(zhēng)力(lì)一(yī)季报的(de)披露揭开(kāi)了(le)朱红裕的(de)投(tóu)资思路和路径。从股(gǔ)票持(chí)仓来(lái)看，一季(jì)度(dù)末该基金股(gǔ)票市值占基金总资产(chǎn)比例(lì)为93.84％，处(chù)于该基金成立以来的最(zuì)高值(zhí)，显示出一(yī)种(zhǒng)积极的态度(dù)。从该(gāi)基金2022年中(zhōng)报(bào)、三(sān)季报、年报来(lái)看，其仓位分(fēn)别为90.17％、77.3％、90.01％。

　　相对去年(nián)底，一季度朱红裕配置A股比(bǐ)例有所降低，配置港股比例有(yǒu)所(suǒ)提升。数据显示，招商核心竞争力配置中国大陆(lù)、中国(guó)香港(gǎng)股票市(shì)值占基金(jīn)净(jìng)值比例分别达(dá)到56.01％、38.59％，而去(qù)年底这(zhè)两个数据是63.63％、30.91％。

　　从招商核心(xīn)竞争力(lì)配置来看，重(zhòng)点布(bù)局了信(xìn)息(xī)技术(shù)、可(kě)选消费等。前十大重(zhòng)仓股来看，重仓卫宁健康、振华科技(jì)、美的集团、金蝶国际等。其中卫(wèi)宁健康持有(yǒu)比例达到(dào)11.46％。

　　相较(jiào)去(qù)年(nián)底，朱红(hóng)裕整体做了一些持仓调整(zhěng)，绿城服务(wù)、中国民航信息(xī)网络、安琪(qí)酵母新进前十大重仓股之列，通威(wēi)股份、希望教育、中(zhōng)航光电(diàn)则退(tuì)出前十大。

　　朱红(hóng)裕(yù)也在季报(bào)中写道(dào)，一季度初(chū)期(qī)，我们基(jī)于对经济(jì)复苏预期大概(gài)率偏弱的(de)判断，主(zhǔ)要减持了经济复(fù)苏敏感度(dù)相对较高的部分制(zhì)造业，增持了计算机、大众消费品(pǐn)等行业，同时，我们亦在(zài)一季度末期逐步逢(féng)低增持了(le)港(gǎng)股中可能(néng)面临业绩拐点的物(wù)业(yè)及计算机等公司(sī)。

　　他也坦言，虽然创造(zào)了一定的(de)超额收益，但市场的博弈程(chéng)度(dù)超出了我们的(de)预期，导致(zhì)对部分(fēn)行业的(de)定价(jià)出(chū)现了较为显著的偏(piān)离(lí)。我们(men)将基于中长(zhǎng)期的行业研究视野，逆(nì)势而行。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 少儿频道主持人都有谁啊，少儿频道主持人叫什么名字