近期市场(chǎng)风向变动，北向资金调(diào)仓换股(gǔ)，外资基金也纷(fēn)纷行(xíng)动。记者梳理发现，欧洲巨头施罗(luó)德(dé)旗下三只(zhǐ)旗舰基(jī)金同时大手笔加仓(cāng)“宁(níng)王”。3月(yuè)底以来(lái)，宁王股价震荡上(shàng)行，虽较高点仍(réng)有(yǒu)距离，但(dàn)部分资金开始行动。透露什么信号？我们一(yī)起来看(kàn)看。

　　欧洲(zhōu)巨头旗下三(sān)大基(jī)金同时行动

　　施罗德旗下“施罗德国际(jì)精选基金中(zhōng)国A（Schroder International Selection Fund China A A Accumulation USD）”，最新规模43.96亿美元(yuán)。

　　截至2023年4月底，基金前十大重仓股为(wèi)中国平(píng)安、招商(shāng)银行、紫(zǐ)金矿业(yè)、宁(níng)德(dé)时代、贵州茅台(tái)、万华化学、鼎龙(lóng)股(gǔ)份、芒果超媒、海(hǎi)尔生物。4月(yuè)，基金加仓宁德(dé)时代80％。

　　无独(dú)有偶，施罗德旗(qí)舰基金“施罗德国际(jì)精选(xuǎn)基金大中华A（Schroder ISF Greater China A Acc USD）”最新规模(mó)27亿美元(yuán)。

　　美国总统奥巴马几岁c="http://getimg.jrj.com.cn/images/2023/05/weixin/one_20230514214822676.png">

　　截至2023年4月底，台(tái)积(jī)电、腾讯控股、阿里巴(bā)巴(bā)、AIA、美(měi)团、紫金矿业(yè)、港交所、银河娱乐(lè)、宁德时代(dài)、隆(lóng)基绿能。4月(yuè)，基金减持腾(téng)讯(xùn)控股3.42％，减(jiǎn)持紫金矿业19.25％，加仓AIA 4.97％，加仓宁德(dé)时代80％。

　　4月，施(shī)罗德旗下另一只旗舰基金也(yě)加仓宁德(dé)时代80％。“施(shī)罗德(dé)国际精选基(jī)金中国机遇（Schroder International Selection Fund China Opportunities A Accumulation USD）”， 基(jī)金最(zuì)新规模14.23亿美元。

　　截至4月底(dǐ)，基金前十(shí)大重仓股为腾讯控股、阿里巴(bā)巴、美(měi)团、宁德时代、隆基绿(lǜ)能、蒙牛乳(rǔ)业、银河娱乐、紫金矿业、贵(guì)州(zhōu)茅台、深圳国际(jì)。4月，基金减持腾讯控(kòng)股2％、减持阿(ā)里巴巴3.89％，减持(chí)紫(zǐ)金矿业10.31％，增持宁德时代80％。

　　看(kàn)好中国(guó)新(xīn)能源车(chē)产业链

　　同一(yī)家(jiā)机构(gòu)旗下(xià)三(sān)大旗舰基金(jīn)同时加仓80％，究竟怎么回事？美国总统奥巴马几岁

　　资料显示，这三只基金中，施(shī)罗德国(guó)际精选基金中国A由Jack Lee管理；施(shī)罗德国际(jì)精选(xuǎn)基金大中(zhōng)华和施罗德(dé)美国总统奥巴马几岁国际精(jīng)选中国机遇由Louisa Lo管(guǎn)理。最新的基金材(cái)料中(zhōng)并未解释为何(hé)基金在4月(yuè)大手笔加(jiā)仓宁德(dé)时代。不过(guò)，记者梳理发现，施罗(luó)德对中国新(xīn)能源(yuán)车产业链的看(kàn)重是一以贯之的。

　　例如，基金经理Jack Lee在一份研究日(rì)志(zhì)中解释道：长期(qī)来看，关注三大主题。一是电动(dòng)车供应链(liàn)；二是技术自主可(kě)控；三(sān)是医(yī)疗健康基础(chǔ)设施。

　　为何看好电(diàn)动车产业(yè)链？

　　Jack Lee解释道，随着气候(hòu)变化的影响日益显现，全球各国的脱碳行动变得越(yuè)来(lái)越重要。转向电动汽车（EV）是“脱碳(tàn)”行(xíng)动的一个方面。中国在这方面(miàn)为投资者(zhě)提供了重要的机(jī)会。中国在(zài)电动汽车价(jià)值链的供(gōng)应方(fāng)面是全球的领(lǐng)导者，同(tóng)时中国对(duì)成品车辆(liàng)的需求(qiú)方面也占据重(zhòng)要地位。可能很(hěn)多人不知道的(de)是，全球2022年销(xiāo)售的所有(yǒu)电动汽车中，57％是在(zài)中(zhōng)国销售的。

　　整车制造之外(wài)，中国也(yě)是全球电动车(chē)基础(chǔ)设施(shī)最完善(shàn)的国家之一。以(yǐ)充(chōng)电桩为例，中国平(píng)均(jūn)一个公共充(chōng)电桩对(duì)应(yīng)7辆车(chē)，欧洲是16、美(měi)国是16、印度是25、巴西是28。来源：施(shī)罗(luó)德官(guān)网。

　　在电动汽车供应(yīng)链中，有许多公(gōng)司正在在各自的领域中建立主导地位，以某智能组件为例，它是电动(dòng)汽车中用于(yú)电池和(hé)电(diàn)机温控的关(guān)键组件的生产商。该公司(sī)在(zài)空(kōng)调阀行业全(quán)球市场(chǎng)占有约60％的份(fèn)额(é)，并在(zài)电动(dòng)汽车阀门行业(yè)拥有超过90％的市场(chǎng)份额。客户包(bāo)括特斯拉等全球电动汽车专家以(yǐ)及福特、宝马等(děng)原始设备制造(zào)商（OEMs）。随(suí)着电动汽车(chē)在全球范围内继续占据市场份额——在法规的支持下(xià)，该公司(sī)的增(zēng)长潜力(lì)是可(kě)预见的。

　　事实上，施(shī)罗德也并非孤例(lì)。

　　另一欧(ōu)洲巨头安(ān)联投资旗舰基(jī)金安(ān)联神州A股基金也在3月大手(shǒu)笔加仓(cāng)宁德(dé)时(shí)代。

　　这只基金最新规模(mó)47亿美元，截至3月底，基金前(qián)十大重仓股(gǔ)为贵州茅台、中(zhōng)信证(zhèng)券(quàn)、宁德时(shí)代、中(zhōng)国中(zhōng)免、东方财富、美的集(jí)团、迈瑞医疗(liáo)、安井食品、锦江集团、中国平安。

　　3月，基金对(duì)前十(shí)大(dà)重仓(cāng)股逐一(yī)加仓，其中(zhōng)加仓幅度(dù)最大的就是宁德时(shí)代(dài)，加仓(cāng)幅度高(gāo)达22.17％。此(cǐ)外(wài)，基金(jīn)对(duì)中国(guó)中免(miǎn)加仓21.10％，基金加仓贵州茅台(tái)15.05％。对(duì)前十(shí)大重仓股中其(qí)余公(gōng)司均加仓8.85％。

　　“宁王(wáng)”市(shì)场份(fèn)额超(chāo)40％

　　中汽协（中(zhōng)国汽车(chē)工业协会）近日发布的数据显示，2023年4月，我国动(dòng)力电池产量47.0GWh，同比(bǐ)增38.7％；装车量25.1GWh，同比增(zēng)89.4％；新增6.7万台公共充电桩(zhuāng)，同比增长52.0％，桩车(chē)增(zēng)量比为1：2.5。

　　动(dòng)力电池(chí)行业集(jí)中(zhōng)度(dù)方面，今年(nián)4月(yuè)，尽(jǐn)管(guǎn)我(wǒ)国新(xīn)能源汽(qì)车(chē)市场共计36家(jiā)动(dòng)力电池企业实现装(zhuāng)车(chē)配套，较去年同期增加2家。但是排名(míng)前(qián)3家、前(qián)5家、前10家动力电池企业动力电池(chí)装车量分别为(wèi)19.8GWh、22.3GWh和(hé)24.6GWh，占总装车量(liàng)比分(fēn)别为78.7％、88.8％和97.7％，行业集中(zhōng)度依旧较高(gāo)。

　　企业排名来看，根据(jù)中国汽(qì)车动力电池产(chǎn)业(yè)创新联盟数据(jù)显示(shì)，今年4月，宁德时(shí)代以40.83％的占(zhàn)比(bǐ)持续领跑，比亚迪、中创新航、亿纬锂能、国轩高科分别以29.11％、8.74％、5.48％、4.68％的占比位居第2-5名。第6-10名则分别为(wèi)：欣旺达、LG新能源、蜂(fēng)巢能源、孚能科技、瑞(ruì)浦(pǔ)兰钧。

　　作为动力电池(chí)行(xíng)业的龙头企业(yè)，宁德时(shí)代于2023年一季(jì)度实现营业(yè)收入890.38亿(yì)元，同比增(zēng)长(zhǎng)82.91％；实现净利润98.22亿元，同比增长557.97％，单季利(lì)润增(zēng)速创历史新高。

　　北向资金调仓换股(gǔ)，“宁王”重(zhòng)受(shòu)青睐

　　或许是(shì)基于优异(yì)的业绩，来自Wind的数据(jù)显示，截至5月14日，最近(jìn)7天(tiān)北(běi)向资金净流(liú)入(rù)宁(níng)德时代15.75亿元，位(wèi)居北向(xiàng)净(jìng)流(liú)入榜(bǎng)首。北(běi)向资金净(jìng)流(liú)入(rù)较多的(de)其它个股还包括宁德时代、工(gōng)业(yè)富联、贵州茅台、工商(shāng)银行、北方(fāng)华(huá)创、兴业银行(xíng)、紫金矿(kuàng)业、建(jiàn)设银行、比亚迪、中国石化。北(běi)向(xiàng)资金净流出较多的个股(gǔ)包括(kuò)格力电器、中国建筑、东方财富(fù)、中国中免、阳光电源、中兴通讯(xùn)、科大讯飞、隆(lóng)基绿能(néng)、长江电力、恒(héng)瑞医药(yào)。

　　看好的(de)“宁王(wáng)”的外资还包括“柏(bǎi)基”。超(chāo)长(zhǎng)线投资(zī)者“Baillie Gifford”重仓宁德(dé)时代(dài)。

　　柏(bǎi)基(jī)在谈(tán)及为何(hé)持有(yǒu)宁德时代时，写道：宁德时(shí)代所处的位置是令人羡慕的。它背后(hòu)有两(liǎng)大增长(zhǎng)机(jī)遇一是(shì)电(diàn)动车二(èr)是储能；CATL聪明地选择聚焦磷(lín)酸(suān)铁锂电池，这方面它的(de)市场份额(é)是领先(xiān)的。此外，磷酸铁锂电池(chí)因为安(ān)全性、生命周期(qī)和不(bù)含钴等特征而(ér)受(shòu)到欢迎；动力电池的企业发展(zhǎn)与政府的脱碳(tàn)计划是一致(zhì)的。CATL的领(lǐng)导(dǎo)者(zhě)也非常(cháng)有远见(jiàn)。

　　柏基(jī)同时也(yě)解释了：他们如(rú)何通过(guò) “柏基十(shí)问”来考察(chá)宁德时代的。

　　不(bù)过，柏基也表示(shì)，如同所(suǒ)有(yǒu)的投资者，他(tā)们(men)的判断(duàn)也可能是错的。例(lì)如，若未(wèi)来新(xīn)的电(diàn)池技术出现，宁德时代的竞(jìng)争优势不(bù)复。随着电池成本(běn)下降，宁德时代(dài)若不(bù)能保(bǎo)持利润率。宁德时(shí)代和电动车厂商的关系若不能维系(xì)。这些(xiē)因素都会影响(xiǎng)柏基对于宁(níng)德时代的判断(duàn)。

　　但并非所有的外资都在加仓(cāng)宁德时代。4月(yuè)另一欧洲巨头安本投(tóu)资旗(qí)舰中国(guó)基金(jīn)“安本(běn)标(biāo)准SICAV I-中国A股(gǔ)可(kě)持续股票基(jī)金（Aberdeen Standard SICAV I - China A Share Sustainable Equity Fund I Acc USD）就(jiù)在4月微微减仓宁德(dé)时代(dài)0.04％。基金最(zuì)新规模(mó)35.62亿美元。

　　截至2023年4月底(dǐ)，基金持有的(de)前(qián)十大(dà)重仓股为贵(guì)州茅台、宁德时代、中国中免、迈瑞医疗、爱(ài)尔眼科、华(huá)测检测(cè)、招(zhāo)商(shāng)银行、美的集团、广联达、宁波银行(xíng)。

　　摩根大通加仓泸州老窖

　　宁德时(shí)代之外，互(hù)联网或者食(shí)品饮料(liào)也颇受关注。

　　例(lì)如，摩根大通旗(qí)舰基金“摩(mó)根基金-中国A股机(jī)遇基金（JPMorgan Funds - China A-Share Opportunities Fund C （acc） – EUR）”最(zuì)新(xīn)规模(mó)395 亿(yì)元人民币，截(jié)至2023年一(yī)季度(dù)末，基金前十大重仓股(gǔ)为贵州茅台、金山软(ruǎn)件(jiàn)、中国平安、招商银行、万华(huá)化学、恒生金融、泸(lú)州老窖、迈瑞医疗、京东方。3月基金(jīn)加仓(cāng)幅度(dù)最大(dà)的为泸州老窖，加(jiā)仓幅度27.59％。

　　瑞银旗下瑞(ruì)银(yín)（卢森堡）股票基(jī)金(jīn)-中国机遇基(jī)金(jīn)（UBS （Lux） Equity Fund - China Opportunity （USD） P-acc）最(zuì)新(xīn)规模(mó)47.83亿美元。截(jié)至2023年 3月底(dǐ)，基金前十大重仓股为(wèi)腾讯(xùn)控股、贵州茅(máo)台、网易、阿里(lǐ)巴(bā)巴、中国平安、招商银行、石药集团、AIA、平(píng)安银(yín)行、美(měi)团(tuán)。3月，基金(jīn)加(jiā)仓阿里(lǐ)巴(bā)巴11.66％。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 美国总统奥巴马几岁