大1亿等于多少万家(jiā)好，简单看一个(gè)基金(jīn)经理，把新能源全(quán)部砍仓(cāng)，梭哈AI了。

　　海富(fù)通(tōng)吕越(yuè)超“All in”了AI

　　这个周(zhōu)末(mò)，市(shì)场都在讨(tǎo)论一个基(jī)金经理，海富(fù)通的吕越超老师。

　　从其(qí)管理的海富通股(gǔ)票混合(hé)来看，截(jié)至(zhì)去(qù)年(nián)年底(dǐ)，持(chí)仓基(jī)本(běn)为新能(néng)源(yuán)板块(kuài)股票(piào)。

　　结果到了今年一季(jì)度末(mò)，已经基本(běn)清仓(cāng)了新能源，梭哈(hā)AI板块。

　　除了(le)海富通(tōng)股票混合外，其他三只(zhǐ)产(chǎn)品也基本重(zhòng)仓了AI板(bǎn)块。

　　吕(lǚ)越超在一季报称，在一季度的操作中(zhōng)，本(běn)基金总体把(bǎ)握住了市(shì)场的节奏变化和结构转换，降(jiàng)低了新能 源(yuán)板块(kuài)的配置权重，较好地把握(wò)了 TMT 板块的投资机(jī)会，组(zǔ)合调整取得了明(míng)显的超(chāo)额收益。

　　另(lìng)外，他称，中国特(tè)色(sè)估值体系所代表的(de)传统(tǒng)实体行业正在被市(shì)场一部分“聪明钱”定价，后续可(kě)能成(chéng)为市场(chǎng)最有持续性的一条结构主(zhǔ)线。

　　数据显示(shì)，海富(fù)通股票混合(hé)今(jīn)年以来涨(zhǎng)了(le)14％，其(qí)他三(sān)只(zhǐ)产品今年以来均取得正收益。

　　至于Ai板(bǎn)块(kuài)后市怎么走？

　　中信证券认为，AI主题板(bǎn)块在(zài)短期(qī)高度依(yī)赖(lài)交易，阶段(duàn)性(xìng)失去靠(kào)配置获取超(chāo)额回报的特征(zhēng)。TMT板块(kuài)成交(jiāo)占全市场比重超40％的天数已(yǐ)累计达到(dào)22天(tiān)，上一次出现持续成交(jiāo)占比超过40％的板块(kuài)是2021年(nián)7月底的电力设(shè)备及新能源，持(chí)续(xù)约(yuē)28个交易(yì)日，在(zài)此(cǐ)期间新能源ETF累计(jì)收(shōu)益率仅有(yǒu)2.5％，期间最高累计回报(bào)率为+8.8％，最低(dī)累(lèi)计回(huí)报(bào)率为-4.8％。近期TMT板块也(yě)呈(chéng)现(xiàn)出类似特征(zhēng)，尽管热(rè)闹(nào)，但(dàn)不赚钱。过去(qù)两周(zhōu)，科创芯片ETF、通信ETF、游戏传媒(méi)ETF分别出(chū)现(xiàn)过6次、6次和(hé)5次单日(rì)涨幅超过2％的行情(qíng)，最(zuì)大单(dān)日涨幅分别达到(dào)6.0％、4.2％和(hé)3.5％，但区(qū)间跌(diē)幅达到(dào)-1.1％、-2.4％和-1.6％，若(ruò)包含其(qí)他AI相关主题ETF在内，平均跌幅(fú)达到-4.5％。两周时(shí)间TMT板(bǎn)块累计成交了5.41万(wàn)亿(yì)元，但总市值反(fǎn)而减少(shǎo)了6717亿元，较4月(yuè)第一周降低约5.4％，是典型的(de)减(jiǎn)量博弈(yì)。

　　而招商证券认为，TMT大年通常分为(wèi)“春季1亿等于多少万躁(zào)动”“获利回吐”“盛夏(xià)攻势”“获利了结”四波行情，春季躁动后往往会(huì)有一波(bō)明显的调整(zhěng)，时间在1-2个月，幅(fú)度在(zài)20％左右。面对这种(zhǒng)调整(zhěng)，逢(féng)低加仓(cāng)是最佳策略(lüè)，因为往往后续(xù)盛夏(xià)攻势大概率创新高。如果(guǒ)今年在业绩披露(lù)期(qī)结(jié)束后，随(suí)着AI+/数字经济/自(zì)主可控等大产业趋势以政府支持力度进一步加(jiā)大、资(zī)本(běn)开(kāi)支增加(jiā)、订单增加和产品销量业(yè)绩的改(gǎi)善逐渐被市场所(suǒ)确(què)定，则TMT将会重回上行趋势，进入(rù)盛夏(xià)攻势。

　　中泰证券(quàn)认为(wèi)，AI等(děng)板块或(huò)阶(jiē)段(duàn)性见(jiàn)顶，指数上半(bàn)年阶段性顶部(bù)亦(yì)或(huò)基本形(xíng)成本轮调(diào)整标志着AI等高(gāo)位板(bǎn)块(kuài)或阶段性见顶，指数上(shàng)半年阶段性(xìng)顶部亦(yì)或(huò)基本形成。本次大(dà)幅调整主(zhǔ)要还(hái)是因为在AI相(xiāng)关(guān)板(bǎn)块市场(chǎng)情绪处于极值的情况下，叠(dié)加上(shàng)述(shù)基本面(miàn)风险因素(sù)逐步发(fā)酵，市场内生调整需求(qiú)出现集中释(shì)放。就资(zī)本市场(chǎng)而言，或代表本轮AI+难以(yǐ)复制2013-2015年互联网(wǎng)+模(mó)式。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 1亿等于多少万