大家好，简单看一个基金经理，把新能源全部砍(kǎn)仓，梭哈AI了。

　　海富通吕(lǚ)越超“All in”了AI

　　这(zhè)个周末，市场都(dōu)在讨论一(yī)个基金(jīn)经理(lǐ)，海富通的(de)吕越超(chāo)老师。

　　从其管(guǎn)理的海富通股票混合(hé)来看，截至(zhì)去(qù)年(nián)年底，持仓基本为新能源板块(kuài)股票。

　　结果(guǒ)到了今年一季度末，已经(jīng)基本清仓了新能(néng)源(yuán)，梭哈AI板块。

　　除了海富通股(gǔ)票混合外，其他三只产(chǎn)品也基本(běn)重仓了AI板块。

　　吕越超在(zài)一季报称，在一季(jì)度(dù)的操作中，本基金总体把握(wò)住了市场的节奏(zòu)变化和(hé)结(jié)构转换，降低了新能 源板(bǎn)块的配置权重，较好地把(bǎ)握了 TMT 板(bǎn)块的投资机会，组合调整取得了明显的超(chāo)额收益。

　　另外，他称，中国特色估值体系(xì)所代表(biǎo)的传统(tǒng)实体行业正在被(bèi)市场(chǎng)一部分“聪明钱(qián)”定价(jià)，后(hòu)续(xù)可能成为(wèi)市(shì)场最做梦梦到孟婆是什么意思，始于月老终于孟婆是什么意思有持续性的一(yī)条结构(gòu)主线。

　　数据显示，海富(fù)通股票混合今年以来涨了14％，其他三只(zhǐ)产品今年以来(lái)均取得正(zhèng)收益。

　　至于Ai板(bǎn)块后市怎么走？

　　中信证券认为，AI主题板块(kuài)在短期高度依赖交易，阶段性(xìng)失去靠配置获取超(chāo)额回报的特征。TMT板块成(chéng)交占全市场比重超40％的天数已累计达到22天，上(shàng)一次出(chū)现(xiàn)持续成交(jiāo)占比(bǐ)超过40％的(de)板块是2021年7月底的电力(lì)设备及新(xīn)能(néng)源，持续(xù)约28个交易日，在此期间新能源(yuán)ETF累计(jì)收益率仅有2.5％，期间最(zuì)高累计(jì)回报(bào)率为(wèi)+8.8％，最低累计回报率为(wèi)-4.8％。近(jìn)期TMT板块也(yě)呈现(xiàn)出类似特征，尽管热(rè)闹，但(dàn)不赚钱。过去两周(zhōu)，科创(chuàng)芯片ETF、通(tōng)信ETF、游(yóu)戏传媒(méi)ETF分别出现过6次(cì)、6次和5次单日(rì)涨幅超过2％的(de)行情，最(zuì)大单(dān)日涨幅(fú)分别达到6.0％、4.2％和3.5％，但区间(jiān)跌幅达到-1.1％、-2.4％和-1.6％，若包含其他(tā)AI相关主题ETF在内(nèi)，平均跌幅达到-4.5％。两周时间TMT板块累(lèi)计(jì)成交了5.41万(wàn)亿(yì)元，但(dàn)总(zǒng)市值(zhí)反(fǎn)而减少了6717亿(yì)元，较4月第一周降低约5.4％，是典型的减量博弈。

　　而招(zhāo)商证券认为(wèi)，TMT大年通常分为“春(chūn)季躁动”“获利回吐”“盛夏攻势(shì)”“获(huò)利了结”四(sì)波行情，春季躁动后往往会有一波明(míng)显的调整，时(shí)间(jiān)在(zài)1-2个(gè)月(yuè)，幅度在20％左右(yòu)。面对这种调整，逢(féng)低加仓是(shì)最(zuì)佳策略(lüè)，因为往往后续盛夏(xià)攻(gōng)势大(dà)概率(lǜ)创新(xīn)高。如果今年在业绩披露期结束(shù)后(hòu)，随着(zhe)AI+/数字经济/自主可控等大产业趋势以政府支持(chí)力度进(jìn)一步加大(dà)、资本开支(zhī)增加、订(dìng)单(dān)增加和产(chǎn)品销量业绩(jì)的(de)改善逐渐被市场所确定，则TMT将会重回上行趋势，进入盛夏攻势。

　　中(zhōng)泰证券认为，AI等板块或阶段性见顶，指(zhǐ)数上半(bàn)年阶段性顶部亦或基本形成本轮(lún)调整标志着(zhe)AI等高位板(bǎn)块或阶段(duàn)性见顶，指数上半年阶段(duàn)性顶部亦或基本形成。本次大幅调(diào)整主要还是(shì)因(yīn)为在(zài)AI相关板块市场情(qíng)绪(xù)处于极值的(de)情况下，叠加(jiā)上述基本(běn)面(miàn)风险(xiǎn)因素逐步发酵(jiào)，市场内生调整需求出(chū)现集中释放。就资本(běn)市场而言(yán)，或代表本轮AI+难以复制2013-2015年互联网+模式。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 做梦梦到孟婆是什么意思，始于月老终于孟婆是什么意思