近期交易商协会的(de)监(jiān)管处罚力度明显加大，虽然(rán)债券市(shì)场参与主体愈发丰(fēng)富多元，市(shì)场(chǎng)竞争程度更趋(qū)激烈，但监管底(dǐ)线(xiàn)不能破(pò)戒。

　　5月11日，交易(yì)商协(xié)会对建(jiàn)设(shè)银行启(qǐ)动自律调查，这是两天内(nèi)第(dì)二家被要求自(zì)律调查(chá)的大行。今年(nián)以(yǐ)来，交易商(shāng)协会已对多(duō)家金融机构启动(dòng)自(zì)律调(diào)查(chá)，监管力度在持续(xù)加(jiā)大。

　　多家金融机(jī)构接连被通报

　　5月11日，中国银行间市场交(jiāo)易商协(xié)会(huì)（下称“交(jiāo)易商协(xié)会”）网站显示，基于(yú)监管部门(mén)反(fǎn)馈线索，依(yī)据《银行间债券市场(chǎng)自(zì)律处分规(guī)则(zé)》，交易商协会已对中国建设银行(xíng)股份有限公司(sī)债(zhài)务融资工具(jù)承销业务(wù)涉嫌违规行(xíng)为开(kāi)展自律(lǜ)调(diào)查。

　　根据建(jiàn)行2022年(nián)年报(bào)，去年建行承销非金(jīn)融企(qǐ)业债(zhài)务融资工具(jù)744笔(bǐ)，为(wèi)411家实体企业(yè)承(chéng)销发(fā)行债券4645.17亿(yì)元。2022年(nián)，该(gāi)行支持优(yōu)质头部(bù)房地产企业债(zhài)券融资需求，承(chéng)销房地(dì)产(chǎn)企业(yè)323.35亿(yì)元债务融资工具，房(fáng)地产并(bìng)购(gòu)票据22.9亿(yì)元(yuán)。

　　交(jiāo)易商协会的监(jiān)管力度在近期持续加大。就在5月9日，交(jiāo)易(yì)商协会官网发布信息，针对中(zhōng)国进出口银行(xíng)金融债券(quàn)发行(xíng)涉嫌(xián)违规行(xíng)为，以及中国民生银行承销业务涉嫌违(wéi)规行(xíng)为已开展自律调(diào)查。

　　而在5月8日(rì)，大连银行(xíng)、郑州银行(xíng)、江西银行(xíng)、青岛(dǎo)银行和粤财信(xìn)托共5家机构涉(shè)及债券业务违规被(bèi)点(diǎn)名。具体来(lái)说，交易(yì)商协(xié)会通(tōng)过深入(rù)调查发(fā)现(xiàn)，大连银行等多(duō)家(jiā)机构存在债券(quàn)代持交易等违规行(xíng)为。其中，大连银行通(tōng)过做市业(yè)务方式，每日滚动开展(zhǎn)买卖方向相反(fǎn)、清算速度不同的现券交易，代持利率债活跃券，且规模较大；郑州银行、江西银行和青岛银行，内控执行不严或流于形(xíng)式，未(wèi)有效评估交易合理性，作为中间(jiān)方以现券(quàn)买(mǎi)卖或(huò)做市(shì)等方式参与债券代持(chí)交易链条，交(jiāo)易笔(bǐ)数和金额(é)较(jiào)大。

　　今年4月(yuè瑀瑀独行是什么意思？怎么读，瑀瑀独行啥意思)，工商银行已被启动自律调查。相关公告(gào)称，交(jiāo)易商协会在日常监测工作中发现，工(gōng)商银行主承销的多期(qī)债务(wù)融资工具发行定价严重偏离市场(chǎng)合理(lǐ)水平，干扰了市场秩序，涉嫌违反银行间债券市场(chǎng)自律管理相关规定。

　　4月3日，交易商协会(huì)网站(zhàn)披露，近期在查(chá)处四平(píng)市城市发展(zhǎn)投资控(kòng)股(gǔ)有限公司案件时，发现吉林(lín)银行、吉(jí)林亿(yì)联银行因违规收(shōu)取发行人大额财务资助，涉嫌违(wéi)反(fǎn)银(yín)行间债券市(shì)场自律管(guǎn)理规则(zé)，被交易商(shāng)协(xié)会(huì)进(jìn)行(xíng)自(zì)律(lǜ)调(diào)查。一同被开展自律调查的(de)还有光(guāng)大证(zhèng)券、富(fù)国(guó)资产管理（上(shàng)海）有限公(gōng)司(sī)两家金融机构。

　　交(jiāo)易商协会监管处(chù)罚力度加强

　　根据交易(yì)商协会通报(bào)的数据，2022年全年，交易(yì)商(shāng)协(xié)会共对68起(qǐ)涉(shè)嫌违规案(àn)件立案(àn)调查，开展自律(lǜ)调查和自律问(wèn)询103次，作出各(gè)类(lèi)自律处(chù)分(fēn)99家（人）次，涉及(jí)35家发行人和信用增进机构、4家主(zhǔ)承销商、3家(jiā)会计师事(shì)务所、1家(jiā)律师事务所、2家其他类型机构(gòu)和54名直(zhí)接责任人。作出的(de)处(chù)分中，警(jǐng)告及以上占比超过五成，15家机构被(bèi)暂停一(yī)定期(qī)限业务，12位(wèi)责任人(rén)被(bèi)认定不适当人(rén)选。

　　梳理通报来看，被通(tōng)报的原因包括低价包(bāo)销(xiāo)多期债务(wù)融(róng)资工(gōng)具，影响(xiǎng)了市(shì)场(chǎng)正(zhèng)常秩序(xù)；部(bù)分债务融(róng)资工具未按照发(fā)行文件约定开展余额包销，个别(bié)债(zhài)务(wù)融资工(gōng)具挤占(zhàn)了其他投资人的正常投标(biāo)，违背了公平公正原则，并影(yǐng)响了(le)发行利率，对市场(chǎng)正常秩序(xù)造(zào)成了(le)一定不(bù)良影(yǐng)响(xiǎng)。

　　通报指出(chū)，银行间(jiān)债券(quàn)市场参(cān)与(yǔ)机构(gòu)在从事相关业务过程(chéng)中，务必(bì)牢固树(shù)立市场责任意识，严(yán)格遵守相关监管规定和自律规则要求，合(hé)规展(zhǎn)业，自觉维护银行间(jiān)债券(quàn)市(shì)场(chǎng)运行秩序。

　　交(jiāo)易商协会表示，做市商(shāng)作为银(yín)行间市(shì)场基石机构，承担着提高市(shì)场流动性(xìng)、促进价格发现的重要作用(yòng)，应切实提(tí)升做市交易能力，加强内部控制和风险(xiǎn)管理(lǐ)，确保合规稳(wěn)健(jiàn)展业，“真做市、做(zuò)真市”。

　　可以看到，近(jìn)期(qī)交(jiāo)易商协会的监(jiān)管处罚力度明(míng)显加大，虽(suī)然债(zhài)券市场参与主体愈发丰瑀瑀独行是什么意思？怎么读，瑀瑀独行啥意思富多元(yuán)，市场(chǎng)竞争程度更(gèng)趋(qū)激烈，但(dàn)监(jiān)管底线(xiàn)不(bù)能破(pò)戒(jiè)。

　　资(zī)深(shēn)金融政策监管专家周毅(yì)钦对《国际(jì)金融(róng)报》记者表(biǎo)示(shì)，可以看到，银(yín)行间交易(yì)商协会将继续贯彻落实监管从严要求，以(yǐ)严(yán)格自律惩戒向市场传递“零(líng)容(róng)忍”的(de)清晰信号，引导(dǎo)市场各类主(zhǔ)体(tǐ)归位尽责，维护市场良(liáng)好秩序。债券承销机(jī)构作为债券市场的“看门人”，对于商业银行特别(bié)是国有大行来说，也需要肩(jiān)负起相应的公(gōng)序责(zé)任，切实维护好行(xíng)业的(de)良性(瑀瑀独行是什么意思？怎么读，瑀瑀独行啥意思xìng)竞争生态(tài)。

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 瑀瑀独行是什么意思？怎么读，瑀瑀独行啥意思